De acuerdo con el programa oficial destinado a promover el financiamiento hipotecario, las entidades que reciban dinero de la Anses a plazo fijo deberán aplicarlo a créditos hipotecarios UVA con una tasa máxima de 7,5% por encima del ajuste por inflación. Se esperaba que esta regulación condujera a una disminución significativa en las tasas de interés de este segmento.
Este miércoles, el banco Macro comunicó su nueva oferta de créditos hipotecarios UVA+7,5%, un punto porcentual menos que la tasa anterior, destinada a sus clientes de alta renta (Selecta) que reciben sus sueldos a través de la entidad. El plazo máximo para este financiamiento será de 20 años y también estará disponible para los hijos de los clientes del banco.
De esta manera, Macro se suma a otras entidades que ya habían ajustado sus tasas, como Banco Nación (6,7%), ICBC (6,9%), BBVA y Credicoop (ambos a 7,5%). Las demás entidades, en general, mantienen tasas que fluctúan entre el 9% y 15%.
Desde un banco que aún no ha implementado reducciones en sus tasas, trascendió que tienen la intención de participar en las licitaciones y, tan pronto como se realicen, es probable que mejoren su oferta de crédito hipotecario.
“La medida aporta fondeo de más largo plazo al sistema, lo que es crucial para expandir de manera sostenible el mercado hipotecario. Esperamos que su impacto sea gradual y que contribuya a generar una mayor oferta y mejores condiciones de financiamiento para quienes buscan adquirir su primera vivienda”, expresaron desde esta entidad.
Federico González Rouco, economista de Empiria, pronosticó que es probable que más bancos se alineen a las tasas sugeridas por el Gobierno. “Vamos a ver a un grupo de bancos que ofrecerán líneas específicas al 7% o 7,5%”, mencionó.
¿Puede haber una disminución adicional en las tasas? Para el analista, es complicado que se alejen mucho de estos niveles, dado que los plazos fijos comenzarán con tasas base de 2,5% y 4,5% a uno y cinco años, respectivamente. “A esa tasa, los bancos añadirán alrededor de dos puntos por costos, provisiones de mora y otros gastos operativos, lo que rápidamente lleva al 7,5%. No me imagino a ninguno ofreciendo hipotecarios UVA+5%”, explicó.
Por lo tanto, no se espera un retorno a las ofertas que se vieron durante el relanzamiento de las líneas UVA, donde las tasas eran de 4% o 5%. “Para mí, la tasa de 7,5% es adecuada, similar a lo que se observa en países como Chile, Colombia o Uruguay, si se compara con Argentina y se ajusta por el contexto”, concluyó González Rouco. Inclusive, sugirió que, considerando los niveles de riesgo país en cada uno de esos mercados y las tasas hipotecarias, el 7% argentino parece relativamente bajo en comparación.
